Jak přemýšlím o PT-smyčce: Každé aktivum má podkladovou rizikovou prémii. Když očekávaná delta mezi výnosem PT a výpůjční sazbou přesáhne vaši požadovanou prémii, pak má smysl pákový efekt zvýšit tolik, kolik vaše portfolio dovolí. Musíte nacenit: -Riziko podkladového aktiva -Pendle S.C riziko -Riziko peněžního trhu -Riziko trvání (pokud si berete variabilní dluh) V případě pevně zakódovaných věšteb nese koncové riziko věřitel, takže byste to měli vzít v úvahu. V případě tržních orákul musíte také počítat s rizikem orákula / likvidace. Jak udělat rizikovou cenu a jak vypočítat očekávanou výpůjční sazbu je neuvěřitelně subjektivní a také tajná omáčka v tom všem. Ráda bych se o své modely podělila kvůli nějakému vlivu na internetu, ale bohužel mi to zaplatí účty. Možná někdy v budoucnu.
18,08K